Del EBITDA al Cash

El dominio de los Cash Flows y del fondo de maniobra tanto en las pymes como en grandes grupos afecta a la capacidad para financiar su crecimiento, para preservar su independencia y asegurar la confianza de los bancos y accionistas. La mejora del working capital suele incluso liberar recursos con demasiada frecuencia sin explotar.

¿Pero cómo iniciar, objetivar, animar y seguir eficazmente un proyecto de optimización del flujo de caja y del fondo de maniobra? ¿Debería ser apadrinado por la dirección financiera o quizás por la alta dirección?

¿Cómo movilizar a los equipos operativos?


El formador, Director Financiero de dilatada trayectoria en entorno multinacional, tiene una importante experiencia en la previsión de flujos de tesorería ajustados, en situaciones de incertidumbre y con cambios inesperados en inversiones y financiaciones.

Responsables Financieros y personal de Departamentos Financieros. Gerentes. Asesores fiscales y financieros.

  • Identificar los factores clave del éxito de un proyecto para mejorar los flujos de efectivo y fondo de maniobra.
  • Implementar acciones en clientes, inventario, proveedores y CapEx.
  • Identificar las herramientas de gestión y presentación de informes.

Al finalizar este curso, el alumno será capaz de contribuir activamente a la aplicación de un proyecto de optimización del flujo de caja y fondo de maniobra en su empresa.


Metodología

Formación presencial de 8 horas de duración.

Casos prácticos



  • Las sesiones contarán de casos prácticos relacionados con los módulos en curso.


Aprendizaje dinámico



  • La formación en el aula se desarrolla mediante clases participativas, intercambio de ideas, trabajos en clase, entre otras.


Programa

  • Mejorar el fondo de maniobra y la transformación de EBITDA en Cash Flow: ¿para qué?
  • Cuestiones estratégicas
  • Impactos operacionales
  • Los requisitos previos para la ejecución del proyecto y los beneficios esperados
  • Hacer el diagnóstico de la situación actual
  • Ejercicio: entender el fondo de maniobra de una empresa
  • Identificar las fuentes de ganancias inmediatas o a medio plazo
    Comprender las palancas operativas y administrativas
  • Actuar a nivel de clientes: los procesos de revisión, optimizar la gestión, pago
  • Simplificar y mejorar la rotación de las existencias de la empresa
  • Actuar sobre las palancas propias de las actividades del proyecto
  • Optimizar las cuentas a pagar: posible renegociación contractual, el impacto de las decisiones de aprovisionamiento
  • Identificar los efectos estacionales o intramensuales de la tesorería
  • Definir los indicadores financieros y operativos relevantes
  • Desarrollo de la presentación de informes a nivel de fondo de maniobra y Cash Flow
  • Estudio de caso: cálculo de DSO, DPO y DIO de una empresa para, a continuación, comprender los elementos influyentes y elementos clave (efectos de volumen, efectos en la rentabilidad…) – El establecimiento de un reporting

CALENDARIO


Valencia

21 de noviembre de 2017
De 9:00 a 14:00 y de 15:00 a 18:00 h

Adeit, Fundación Universidad Empresa de Valencia
Plaza Virgen de la paz, 3
46001 VALENCIA


Barcelona

27 de noviembre de 2017
De 9:00 a 14:00 y de 15:00 a 18:00 h

Foment del Treball Nacional
Via Laietana, 32
08003 BARCELONA


Madrid

29 de noviembre de 2017
De 9:00 a 14:00 y de 15:00 a 18:00 h

Unicentro Centro de Negocios
Paseo de la Habana, 9
28036 MADRID


TARIFAS E INSCRIPCIONES

Compartir


Profesorado